东南亚数字经济 | 疫情助推越南电商业发展，支付安全问题和物流基础薄弱给中企提供进入机会（第30期）

行业热点 国别动态 走出去智库（CGGT） · 119浏览 · 0元打赏 · 2020-03-18 · 丝路英雄汇(丝路通)

中国丝路通，是全球第一家基于微信系统的大型投融资并购项目交流平台，它提供了强大的项目发布与搜索功能、强大的会员通讯录功能，解决了留项目——项目信息驻留问题，留人——群友流动性大问题。

联合课题组研究

时下的疫情不仅冲击了传统的线下经济，也迫使我们在生活和工作中进一步依赖远程医疗、远程办公、电商配送等数字化技术与模式。预计疫情过去之后，5G等数字技术产业化、金融法律等传统产业的数字化将进一步加深，数字经济将在中国乃至全球获得飞跃式发展的机会。中国作为亚洲数字经济规模第一的国家，必然会进一步带动东南亚等邻近地区的数字经济。

东南亚是全球数字经济发展的热点地区之一。由淡马锡、谷歌和贝恩咨询所做的联合研究“e-Conomy SEA 2019”预测，2019年东南亚六国（包括印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、新加坡、泰国与越南）的数字经济（含电子商务、数字金融、网约车、在线订票、在线媒体五个领域）成交总额（GMV）为1000亿美元，预计年增速为20%-40%之间，2025年GMV达到3000亿美元。东南亚各国高度重视区域内数字经济融合，多年来从区域和国家两个层面均连续出台了重大规划，如《东盟电子商务协议》和《东盟数字融合框架》，希望将东盟打造成为一个有竞争力的全球数字经济中心。

为支持中国企业借助“数字丝绸之路”在东南亚更顺利地开展投资贸易，北京大学东盟国家研究中心与走出去智库（CGGT）组成“东南亚数字经济联合课题组”，开设“东南亚数字经济动态月报”专栏，通过观察数字经济各领域的动态，分析事件成因、预测其影响，希望为中资企业提供一个聚焦东南亚的风险预警和商机监测机制。

东南亚数字经济动态月报第30期

越南数字经济月报

（2020年3月）

电子商务：疫情助推越南电商业发展，传两大平台Tiki和Sendo计划合并

目前新冠肺炎疫情亦波及越南，就像 2003年的“非典”疫情催生了中国诸多电子商务行业巨头，当前的“新冠肺炎”疫情也会助推越南电商行业的发展，尤其是在河内、胡志明市等人口密集且通讯等基础设施较为完善的大城市。而且，越南政府对电商的发展持支持态度，这些使得越南成为各国电商企业的投资竞技场。

而在各国电商企业跃跃欲试的同时，据传闻越南两大电子商务平台Tiki和Sendo正在进行探索性谈判，希望彼此合并。目前两企业尚未就此消息进行评论，如果这笔交易成为现实，合并将创造一个更强大的本土公司，在越南零售市场上与Lazada和Shopee等东南亚区域性公司竞争。

那么未来是否会有更多越南电商企业通过合并来增强实力，抗衡外国公司呢？这一点亦未可知，但可以肯定的是越南电商市场在持续扩大的同时，竞争也在日趋激烈，中国的电商企业要提高在越南市场的竞争力还有很多问题需要探索，比较明显的有以下两方面：

一是从企业内部分析，如何吸引本地电商人才。越南高素质电商人才匮乏，招募合适的人才是中国电商出海越南面临的一大挑战。中国企业需要未雨绸缪，在投资海外之前提早组建合适团队。Trusting Social公司的经验是每次投资海外之前在当地提早招募人才。当然，外派国内团队到越南也是组建团队的有效方法，团队人才的本地招募还是外派，抑或是兼而有之，还需企业慎重权衡。

二是从企业外部分析，如何获得当地用户（消费者或分销商）认可。对于B2C平台来说，积累新用户是发展的关键，尤其是对于新入越南市场的中国电商企业。为克服这一困难，电商企业可以通过社交媒体宣传，向公众展示企业产品可以如何满足客户需求，解决客户在交易、支付等方面的问题。中国电商还可以通过线上广告方式扩大知名度，比如提高在搜索引擎中的排名等，当然这种推广方式的成本较高，但对于一些大型电商，雄厚的资金使其在这方面具备一定优势。而对于B2B平台来说，最大的挑战是寻求合适的合作方，企业需要慧眼识中的能力，能迅速判断所接洽的潜在合作方是否符合公司当地发展目标。

电子支付：越南将取消支付企业49%的外资所有权上限，推动无现金社会早日实现

越南政府大力推动无现金支付，目标是到2020年底，现金支付占支付总额的比例低于10%,到2025年底达到仅占8%。2月初，越南央行抛出实质性政策，称将取消支付公司49%的外资所有权上限。

去年11月越南国家银行（SBV，越南央行）公布的一份监管草案显示，越南电子支付企业的外资占比将被限制在 49%以内。央行表示，此举意在确保包括电子支付企业在内的国内金融科技企业的发展，防止外国投资者通过操纵金融支付行业牟利，确保越南金融业的安全和国家主权。

而短短三个月后，越南国家银行（SBV）2月10日发表声明称，已提议取消支付企业49%的外资所有权上限。

越南央行（SBV）声明提到因为技术优势，国际投资在支付中介机构的运行中扮演着重要角色，限制外国所有权会阻碍国际资源对越南这一领域以及整个金融科技产业的投资。之前一些数字支付公司的外资持股比例已经超过了 49% （如MoMo的外资持股比例超过60%），因此监管政策的调整可能会影响它们的运行。根据越南中央银行的数据，占越南市场 90% 的电子钱包企业均来自于 5 家母公司，而海外投资者持有了这几家公司30%-90%的股权。同时，49%的限制也受到了数字支付公司和其他利益相关者的反对，其中美国商会声称，越南承诺完全开放一系列金融部门，包括电子支付服务。

近年来，越南政府大力倡导无纸化交易，计划实行“监管沙盒”，现又放开电子支付公司外资比例限制，这些对中国电子支付企业均是利好消息。但比例限制的放开同样给来自欧美、日韩等国的电子支付企业提供了大举投资的机会，中国企业面临激烈竞争。

到目前为止，越南央行已经向32家公司发放了数字支付牌照，包括越南国家集团的子公司ZaloPay、Sea有限公司的AirPay、SenPay（电子商务巨头Sendo的关联企业）、Moca（Grab的越南战略合作伙伴）和Monpay（被Vingroup收购）等。中国电子支付企业在此番激烈竞争面前需发挥自身地缘邻近、文化认同度较高等优势，与越南持牌企业合作，弥补越南本土企业技术薄弱、安全存在漏洞等不足。

电子支付：诈骗风险频发，中资企业可提供安全支付吸引越南用户

在越南政府大力推动无现金交易的同时，越南的支付安全问题频发，在越投资者需高度警惕。

近日，身在越南Trang女士由于登录虚假链接，其在越南进出口银行（Eximbank）的银行帐户被盗了5400万越南盾。Trang女士（胡志明市第7区）称，她的一位顾客确认了她公司早先提供的订单，并表示需要转账取货，Trang女士提供了在她越南进出口银行（Eximbank）开设的帐号以及供客户联系的手机号码。随后，她收到一个链接，Trang女士按照说明进行操作，并登录到网站（类似于Eximbank的界面），输入自己的电子银行用户名和密码，然后看到OTP已自动发送到设备。

通过初步验证，她的帐户被欺诈者篡夺，并将资金转入在越南投资开发银行（BIDV）开设的帐户中。根据Eximbank的说法，客户点击了诈骗者提供的虚假链接，导致信息泄漏，帐户丢失，银行将配合警方要求调查。

此前越南还有多起试图通过虚假链接盗窃资金的案件，其中2019年12月上旬，Minh女士（河内）登录了欺诈者宣布的假网站后，其银行账户中被骗走1100万越南盾。

对此银行提醒广大在线支付用户注意：一是切勿访问非银行电话号码发送的链接。这些链接可能包含病毒或伪造页面，如果不小心单击了链接，则绝对不要在这些链接上登录银行帐户；二是银行建议客户绝对保留电子银行安全信息（包括用户名，密码，智能OTP解锁代码）的机密性，而不要将其提供给任何人，包括自称是警察、调查机构及银行等的个人或机构；三是用户不要在公共设备上进行交易，也不要在互联网上提供信息或发布交易信息，从事电商交易的企业及个人尤其要注意这一点。

电子支付是目前越南金融科技的主流，许多中国电子支付企业欲进军越南。频发的支付安全问题也提醒这些企业风控永远是金融行业的核心竞争力，清扫漏洞提供安全支付平台是吸引当地用户的有效途径。

快递物流：外国公司将成越南快递物流业的领头羊，欧盟企业竞争力强

越南国际贸易蓬勃发展，国内电商行业迅速兴起，将推动越南物流业的转型。但转型的过程面临许多挑战，CEL咨询公司（CEL Consulting）执行合伙人朱利安?布伦（Julien Brun）阐述了越南物流业应如何应对未来挑战，而我们也可从中总结出越南快递物流业发展的几大趋势：

●越南需要对其物流基础设施进行投资。现有的越南物流基础设施较薄弱，如不进行投资升级，恐将成为越南国际贸易和电子商务发展的瓶颈，故越南政府预计将推动建设物流基础设施，构建互联互通网络体系，我们将在市场上看到更先进、更安全、更国际化的设施。

●越南将进一步整合物流服务链条。仅仅依靠基础设施还不足以提高越南物流业的效率，整合是改变物流格局的第二个趋势，其中包括清关、仓储、货运代理、搬运和标签等各个环节。经过整合，小型企业很可能会逐渐消失，因为大型企业可以将不同的服务组合起来，向制造商及电商提供一站式服务。

●外国公司或将成为行业领头羊。目前外国公司在设计解决方案、综合服务和用户体验方面处于领先地位。他们也有大量的资本投资，并开始将越南视为一个安全的投资市场。越南多达26万家公司提供物流服务，多数是能力有限、运输方式简单的小公司，竞争力有限，外国公司将成为越南物流行业领头羊已成为共识。

以上几大趋势总体利好中国有进军越南意向的物流企业，当然在行业大发展的浪潮中，越南物流市场将面临来自欧盟等更多竞争对手的激烈竞争。根据2018年世界银行物流绩效指数，德国排名世界第一，其次是瑞典、比利时和奥地利，中国快递物流行业与这些国家相比在服务精细化等方面还存在一定差距，中国快递物流公司投资越南则更需慎重选择细分行业及进入方式，力图实现差异化竞争。例如新鲜农产品等出口构成越南经济的重要支柱，冷链运输在越南前景广阔，值得中国企业关注。此外，由于该行业初期投资巨大，对于规模不大资金实力并不十分雄厚的快递物流公司来讲，用加盟方式进入越南也不失为一种选择。

机构简介

北京大学东盟国家研究中心

2016年8月17日，习近平主席在“推进‘一带一路’工作座谈会”上强调，“加强‘一带一路’建设学术研究、理论支撑、话语体系建设”。为落实习总书记这一指示精神，加强区域与国别研究水平，北京大学成立北京大学东盟国家研究中心，2017年入选教育部区域国别研究中心。中心致力于从中国外交和当代国际发展需求出发，创新创造全球互联互通理论体系和区域国别研究理论体系，为“一带一路”建设和我国周边外交提供长期、高端的理论、思想、战略、方法、工具、大数据和即时动态信息支撑。中心发挥北大品牌和平台优势，以学术为本，为相关部委、地方、企业、地区和国际组织提供咨询服务和智力支持。主要研究成果包括《东盟奇迹》、《“一带一路”沿线国家五通指数报告》、《“一带一路”青年命运共同体》等。

◆ ◆ ◆ ◆ ◆

走出去智库全球领先的法律、投行、税收筹划、项目估值、银行保险、人力资源、风险管理、公共关系专家可以为中国企业境外投资并购提供相关咨询服务，如有需要，可给我们（cggthinktank）留言“公司+姓名+职位+手机号码+企业邮箱+需求”，获得专家帮助。